Fonde og foreninger er omfattet af aktieavancebeskatningsloven. Aktieavancebeskatningen svarer til hvad der gælder for aktieselskaber, jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 6. I medfør af ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 9, stk. 1 er skattepligtige efter fondsbeskatningsloven derfor også skattefri af gevinst ved afståelse af aktier m.v. efter mere end 3 års ejertid med mindre aktierne er omfattet af ABL (aktieavancebeskatningsloven) §§ 17-19, § 21, stk. 1 eller § 22. Tab er til gengæld ikke jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 9, stk 2 fradragsberettiget med mindre aktierne er omfattet af ABL (aktieavancebeskatningsloven) §§ 17-19 eller § 22.
Om fondes aktieafståelser i øvrigt henvises til afsnit S.G.4 Selskaber.
Fra og med indkomståret 2010 ændres reglerne for beskatning af aktieavance for selskaber omfattet af selskabsskatteloven og fonde og foreninger omfattet af fondsbeskatningsloven. I det følgende blot kaldet selskaber og fonde.
Næringsaktier:
Selskaber og fondens tab og gevinst på næringsaktier skal beskattes efter lagerprincippet jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 23. Gevinst og tab på egne aktier, der er at betragte som næringsaktier, skal dog ikke medregnes i den skattepligtige indkomst jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 10.
Udbytte skal medregnes fuldt ud.
Datterselskabsaktier:
Selskaber og fondes gevinster eller tab på afståelse af datterselskabsaktier medregnes ikke ved opgørelsen af den skattepligtige indkomst jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 8. Dette gælder dog ikke, hvis der er tale om næringsaktier jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 17.
Udbytte skal ikke medregnes jf. selskabsskattelovens § 13, stk. 1, nr. 2.
Koncernselskabsaktier:
Selskaber og fondes gevinster eller tab på afståelse af koncernselskabsaktier medregnes ikke ved opgørelsen af den skattepligtige indkomst jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 8. Dette gælder dog ikke, hvis der er tale om næringsaktier jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 17.
Udbytte skal ikke medregnes jf. selskabsskattelovens § 13 stk. 1, nr. 2.
Porteføljeaktier:
Selskaber og fondes gevinster på porteføljeaktier medregnes ved opgørelsen af den skattepligtige indkomst uanset ejertid jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 9. Det skal bemærkes, at ejertidskravet er ophævet. Det samme er selskabsskattelovens § 13, stk. 3, hvilket medfører, at det ikke længere kun er 66 % af udbytte beløbet, der skal medregnes, men derimod det fulde beløb.
Selskaber og fonde skal anvende lagerprincippet ved opgørelsen af gevinst og tab på porteføljeaktier jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 23, stk. 5. Det følger dog af § 23, stk. 6, at selskaber og fonde i stedet kan benytte realisationsprincippet på de porteføljeaktier, der ikke er optaget til handel på et reguleret marked eller på en multilateral handelsfacilitet.
Tab på porteføljeaktier skal behandles forskelligt afhængigt af, om selskabet eller fonden anvender lagerprincippet eller realisationsprincippet ved opgørelse af tab og gevinst på porteføljeaktier.
Hvis selskabet eller fonden benytter lagerprincippet, kan tab fratrækkes i den skattepligtige indkomst jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 9, stk. 2. Det vil sige ingen kildeartsbegræsning.
Hvis selskabet eller fonden derimod benytter realisationsprincippet, kan tab kun fradrages i gevinster på realisationsbeskattede porteføljeaktier jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 9, stk. 3. Kan tabet ikke udnyttes i salgsåret, kan det fremføres til senere år jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 9, stk. 4. Ved skifte til lagerprincippet kan fremførte tab fradrages i nettogevinster på porteføljeaktier jf. ABL (aktieavancebeskatningsloven) § 9, stk. 4.
Det følger dog af FBL (fondsbeskatningsloven) § 3, stk. 3, at fonde omfattet af FBL (fondsbeskatningsloven) § 1, stk. 1, nr. 1 og 4 kan anvende relationsprincippet på porteføljeaktier, såfremt fonden uddeler for, hvad der svarer til summen af den skattepligtige indkomst og indtægter, som i henhold til § 3, stk. 2 og § 10 ikke skal medregnes til den skattepligtige indkomst. Det vil således sige, at der er følgende krav, såfremt en fond ønsker at benytte relationsprincippet:
- At fonden benytter alle sine indtægter til fondens formål. Fonden kan med andre ord ikke akkumulere sine indtægter i fonden.
Fonden skal således foretage uddelinger (eller hensættelser til almenvelgørende eller almennyttige formål efter FBL (fondsbeskatningsloven) § 4, stk. 4), der svarer til summen af både den skattepligtige indkomst og de skattefri indtægter efter FBL (fondsbeskatningsloven) § 3, stk. 2 (bundfradraget på 25.000 kroner) og FBL (fondsbeskatningsloven) § 10 (skattefrie datterselskabsudbytter). Uddelinger af tidligere hensatte midler skal ikke medregnes.
Hensættelser efter FBL (fondsbeskatningsloven) § 5 til konsolidering af fondskapitalen skal i den forbindelse betragtes som uddelinger. Det vil sige, at en fond med almenvelgørende eller almennyttigt formål, der benytter realisationsprincippet, skal over en periode på 5 år uddele min. 80 % af sine indtægter og hensætte resten til konsolidering. Fonde der ikke har et almenvelgørende eller almennyttigt formål skal uddele 100 %. | 
